11月14日是聯(lián)合國糖尿病日，統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，全球已擁有超過5億糖尿病患者，中國是糖尿病患者人數(shù)最多的國家，患者總數(shù)約為1.25億。

作為慢病用藥的重要品類，糖尿病用藥在中國城市實體藥店終端的整體銷售規(guī)模穩(wěn)步上漲，2022年預(yù)計超過118億元。

“藥王”大賣超10億，揚(yáng)子江、中美華東挺進(jìn)TOP20品牌；14個獨家產(chǎn)品撐起糖尿病中成藥78%的市場，白云山穩(wěn)坐TOP1，以嶺漲勢驚人，2020年獲批上市的中藥新藥新晉TOP20榜單。中國城市實體藥店終端糖尿病用藥百花齊放，潛力可期。

圖1：中國城市實體藥店終端糖尿病用藥的合計銷售情況（單位：萬元）

米內(nèi)網(wǎng)數(shù)據(jù)顯示，2022年預(yù)計在中國城市實體藥店終端，糖尿病用藥化學(xué)藥（含生物藥）的銷售規(guī)模上漲12.1%，達(dá)114.8億元，為近八年最高值。中成藥方面，糖尿病用藥近三年的銷售規(guī)模保持在3.9億元水平，2022年預(yù)計微降1.23%。整體來看，2022年預(yù)計糖尿病用藥（化學(xué)藥、生物藥、中成藥）的市場規(guī)模在118億元以上，合計銷售額增長率高達(dá)11.6%。

01、降糖“藥王”大賣10億！甘李、揚(yáng)子江、華東打破外資品牌霸屏

胰島素及其類似藥依然是最熱門的小類，2022年預(yù)計銷售額在36億元以上，增速為3.3%。雙胍類預(yù)計銷售額超過19億元，增速為1.42%。GLP-1受體激動劑去年增長81.09%之后，今年預(yù)計增速高達(dá)148.26%，首次突破10億元。這三個銷售額超10億元的小類，2022年合計市場份額預(yù)計超過57%。

表1：2022E中國城市實體藥店終端糖尿病用藥化學(xué)藥（含生物藥）TOP20產(chǎn)品

2022年預(yù)計TOP20產(chǎn)品合計銷售額超過88億元，合計份額達(dá)77%，市場集中度較高。口服與注射的比例為11：9，注射劑不再是胰島素及其類似藥霸屏，3款GLP-1受體激動劑成功突圍。

圖2：鹽酸二甲雙胍片的銷售情況（單位：億元）

二甲雙胍是雙胍類糖尿病治療藥物，臨床上主要應(yīng)用在肥胖型糖尿病患者，其降血糖效果平穩(wěn)且不容易出現(xiàn)低血糖，還可以減輕體重、降低血脂，有一定的心血管保護(hù)作用，最新的國內(nèi)外指南都將二甲雙胍定位為一線治療用藥，并可以與絕大部分口服降糖藥及胰島素聯(lián)用。

在中國城市實體藥店終端，鹽酸二甲雙胍片的銷售額一直保持正增長態(tài)勢，在2020年打敗阿卡波糖片成為了糖尿病用藥TOP1產(chǎn)品，2021年的銷售額首破10億元，2022年預(yù)計銷售額漲至10.58億元。鹽酸二甲雙胍片是目前糖尿病用藥唯一超10億的化藥產(chǎn)品。

圖3：3款GLP-1受體激動劑近幾年的銷售情況（單位：億元）

GLP-1受體激動劑能刺激胰島素自然分泌，還可以抑制胰高血糖素的分泌和保護(hù)胰島B細(xì)胞，通過抑制食欲減少熱量攝入，降低血糖水平，還有一定的減重效果。

司美格魯肽注射液和度拉糖肽注射液是今年新晉TOP20榜單的產(chǎn)品。度拉糖肽注射液在2019年獲批進(jìn)入國內(nèi)市場，隨后每年均保持三位數(shù)的增速，2022年預(yù)計在中國城市實體藥店終端銷售額為1.95億元。司美格魯肽注射液在2021年獲批進(jìn)入國內(nèi)市場，2022年預(yù)計銷售額增速在550.60%，銷售額高達(dá)5.73億元，該產(chǎn)品只需每周皮下注射一次，在降糖的同時有減重和心血管保護(hù)作用，上市時間雖短但受歡迎程度極高，市場潛力可期。

表2：2022E中國城市實體藥店終端糖尿病用藥化學(xué)藥（含生物藥）TOP20品牌

2022年預(yù)計TOP20品牌合計銷售額超過73億元，合計份額接近64%，市場集中度依然較高。外資品牌與國產(chǎn)品牌的比例為17：3，諾和諾德的司美格魯肽注射液、禮來的度拉糖肽注射液以及勃林格殷格翰的利格列汀片是今年新晉品牌，而甘李藥業(yè)的甘精胰島素注射液、揚(yáng)子江南京海陵藥業(yè)的依帕司他片以及杭州中美華東制藥的阿卡波糖片在激烈的競爭中搶下了三個席位。

圖4：揚(yáng)子江南京海陵藥業(yè)的依帕司他片銷售情況（單位：億元）

依帕司他片的適應(yīng)癥為糖尿病神經(jīng)性病變，近年來隨著患者意識覺醒，糖尿病神經(jīng)性病變早發(fā)現(xiàn)、早治療可有效避免出現(xiàn)嚴(yán)重的并發(fā)癥，該類藥物的銷售快速增長。依帕司他片目前僅有4家國內(nèi)藥企獲得生產(chǎn)批文，揚(yáng)子江南京海陵藥業(yè)為領(lǐng)軍企業(yè)。在中國城市實體藥店終端，揚(yáng)子江南京海陵藥業(yè)的依帕司他片一直保持雙位數(shù)的增速，2020年突破1億元，2022年預(yù)計銷售額達(dá)2億元以上。市場排名方面，該品牌在2020年擠進(jìn)TOP17,2022年預(yù)計排在TOP13。

02、白云山、以嶺……14個獨家中成藥霸屏，中藥新藥暴漲232%

中國城市實體藥店終端糖尿病用藥中成藥的市場規(guī)模一直保持在4億元左右，2018年峰值為4.46億元，2022年預(yù)計在3.93億元。

表3：2022E中國城市實體藥店終端糖尿病用藥中成藥TOP20產(chǎn)品

注：銷售額低于1千萬元用*代替

2022年TOP20產(chǎn)品合計銷售額為3.69億元，合計份額高達(dá)94%，其中14個獨家產(chǎn)品合計份額超過78%，市場集中度相當(dāng)高。

消渴丸是白云山中一藥業(yè)的獨家產(chǎn)品，用于治療多飲，多尿，多食，消瘦，體倦無力，眠差腰痛，尿糖及血糖升高之氣陰兩虛型消渴癥。2015-2022年E在中國城市實體藥店終端糖尿病用藥中成藥市場一直排在產(chǎn)品TOP1，同時也是唯一一個銷售額在億元級別的產(chǎn)品，2022年預(yù)計銷售額在1.2億元以上。

圖5：津力達(dá)顆粒的銷售情況（萬元）

津力達(dá)顆粒是石家莊以嶺藥業(yè)的獨家產(chǎn)品，用于治療2型糖尿病氣陰兩虛證。該產(chǎn)品最近三年在中國城市實體藥店終端的銷售額高速增長，2021年突破1000萬元，2022年預(yù)計超過3600萬元，市場排名一躍升至TOP3。

圖6：桑枝總生物堿片的注冊情況

桑枝總生物堿片是2020年獲批上市的中藥5類新藥，用于治療2型糖尿病。該產(chǎn)品2021年在中國城市實體藥店終端增速高達(dá)四位數(shù)，2022年預(yù)計增長232%，銷售額在700萬元水平。

表4：2022E中國城市實體藥店終端糖尿病用藥中成藥TOP20品牌

注：銷售額低于1千萬元用*代替

2022年TOP20品牌合計銷售額超過3.5億元，合計份額達(dá)九成，市場集中度非常高。7個非獨家品牌上榜，山西廣譽(yù)遠(yuǎn)國藥的甘露消渴膠囊為新晉品牌，河南羚銳制藥的參芪降糖膠囊也有51%的增長。

圖7：河南羚銳制藥的參芪降糖膠囊銷售情況（單位：萬元）

參芪降糖膠囊主治消渴癥，用于治療2型糖尿病。目前獲得該產(chǎn)品批文的企業(yè)有兩家，河南羚銳制藥領(lǐng)軍市場，2021年該品牌增長超過80%，銷售額突破1000萬元，2022年預(yù)計增長51%，達(dá)2600萬元以上。

數(shù)據(jù)來源：米內(nèi)網(wǎng)數(shù)據(jù)庫

注：米內(nèi)網(wǎng)《中國城市實體藥店藥品終端競爭格局》，統(tǒng)計范圍是：全國地級及以上城市實體藥店，不含縣鄉(xiāng)村藥店；上述銷售額以產(chǎn)品在終端的平均零售價計算。